中西方商业银行贷款定价模式比较论文

　　随着我国金融体制改革的深化，利率市场化进程的推进，商业银行在改革中取得了重大进展，基本建立了自主经营、自负盈亏的现代商业银行模式，但是在经营和管理方面，仍然存在着很多问题，贷款定价就是其中之一。
　　制定合理的贷款价格是商业银行经营和竞争的主要手段，对于提高银行收益、扩大市场占有率、加强客户忠程度都有重要意义。而在利率市场化的环境中，商业银行对贷款定价的控制更是其生存和发展的根本。
　　一、贷款定价的含义
　　所谓＂贷款定价＂，即合理的贷款价格的确定。是指通过全面核算贷款能够给商业银行带来的各种收益、商业银行为提供相应的贷款服务所需承担的成本、贷款应该得到的目标收益等因素，对每一笔贷款确定具有市场竞争力，并且能够满足银行的盈利性、安全性及流动性要求的综合价格的过程。
　　贷款价格的确定要符合利润最大化原则、确保贷款安全原则、扩大市场份额原则、维护银行形象原则。国际上，银行贷款的价格一般是由利息和费用两部分构成的。但现阶段金融论文，我国银行贷款只能向借款人收取利息。根据《贷款通则》的规定，我国商业银行在从事贷款业务时，＂自营贷款和特定贷款，除按中国人民银行规定收取手续费之外，不得收取其他任何费用。＂因此，在我国现阶段，商业银行贷款的价格就表现为贷款的利息。
　　二、中西方商业银行贷款定价模式比较
　　（一）西方商业银行的贷款定价模式
　　银行在为每笔贷款定价时，应结合贷款定价的模式来考虑影响贷款定价的因素。在西方商业银行中，存在三种传统的贷款定价模式：成本加成模式、基准利率加点模式、客户盈利分析模式。这三种模式是随西方商业银行的经营环境的不断变化而相继产生的。
　　1、成本加成模式
　　这是一种传统的＂成本导向型＂定价模式，贷款的价格必须包括：资金成本、贷款费用、风险补偿费、目标收益。计算公式为：
　　贷款利率=贷款的资金成本率 贷款费用率 风险补偿费率 目标利润率
　　①资金成本：银行获得这笔贷款资金所付出的利息费用和筹资费用。
　　②贷款费用：由贷款产生的非利息支出费用。如信贷人员工资、设备成本和折旧等。
　　③风险补偿费：又称＂贷款的风险溢价＂，即对贷款可能发生的违约风险做出的必要补偿。
　　④目标利润：银行从每笔贷款中获得的最低收益。
　　成本加成定价法简明、直观的表明了商业银行贷款价格的结构。但是，成本加成定价模式要求银行内部有精确的成本核算系统，要求能够精确的归集和分配成本，但银行往往由于产品的多样化，很难进行成本分配。另外，成本加成模型属于＂内向型＂模式，是以自身情况作为出发点，很容易脱离市场，失去贷款价格的市场竞争力。第三，成本加成模式适用于单笔贷款定价，而银行与客户往往存在着多笔业务，所以不利于建立稳定的客户关系。
　　2、基准利率加点模式
　　基准利率加点模式也称为＂价格领导模型＂，是国际银行广泛采用的贷款定价方法，是建立在中央银行基准利率上的一种定价法。在市场基准利率的基础上加上不同水平的利差，使得银行能够对不同风险程度的客户、不同的贷款种类确定不同的贷款利率。公式为：
　　贷款利率=优惠利率+风险加点
　　或贷款利率=优惠利率 （1+系数）
　　这种定价法重点考虑不同贷款的违约成本，属于＂外向型＂的定价模式。与成本加成模式比，更加贴近市场金融论文，是以市场一般价格水平为出发点，因此确定的价格更具市场竞争力。此外，该定价法还考虑到了贷款品种、贷款规模对贷款价格的影响，比如在实际操作中贷款额度小的零售业务，贷款利率就高；贷款额度大的批发业务，贷款利率则相对较低。但是，该模型并不能作为独立的定价模式来确定贷款的价格，并且在确定＂风险加点＂幅度时，没有充分考虑到银行的资金成本。
　　到了20世纪70年代，基准利率作为商业贷款基准利率的统治地位受到了伦敦同业拆借利率（LIBOR）的挑战，贷款定价模型优化为：
　　贷款利率=同业银行拆借利率+违约风险溢价+期限风险溢价
　　3、客户盈利分析模式
　　客户盈利分析模式是一种＂客户导向型＂模式，它并不是从某项贷款本身出发来确定其价格，而是将贷款定价纳入客户与银行的整体业务关系中考虑。即全面考虑客户与银行各种业务往来的成本与收益，以及银行利润目标。计算公式为：
　　（贷款额 利率 期限 其他服务收入） （1－营业税及附加率） 为该客户提供服务发生的总成本 银行的目标利润
　　银行的这种定价模式体现了＂以客户为中心＂的经营理念，并考虑的是银行与客户的整体业务往来，所以更有利于确定具有市场竞争力的贷款价格。但是，此种定价方法对商业银行的成本计算与分配提出了更高的要求，要做到＂分客户核算＂，加大了银行的工作量，提高了银行服务的总成本。
　　（二）我国商业银行的贷款定价模式
　　随着利率市场化进程的加快，市场竞争的激烈日益突显，各商业银行要想实现自身利润最大化的目标，必须提高其经营效率和经营管理水平，必须从以前的＂规模经营＂向＂效益经营＂转变，必须考虑到每笔贷款的成本是否回收，贷款的风险费用是否得到补偿，并获得预期收益。
　　我国目前所采用的贷款定价方法是由中国人民银行规定不同期限、不同主体的贷款基准利率金融论文，商业银行在此基准利率基础上，对贷款价格进行浮动，浮动区间在人民银行规定的范围内。由于要适应利率市场化的发展需要，我国政府对商业银行的贷款定价进一步放开，取消贷款利率浮动上限。商业银行可以根据自身的资金成本、借款人的风险、效益状况、与商业银行的关系等因素，在利率浮动区间内自主定价，在不同的操作过程中采用不同的定价方法。目前，我国商业银行的定价方法主要有基准利率加点法、贷款成本定价法、市场参照法和客户关系定价法。
　　1、基准利率加点法
　　这种方法是以人民银行规定的基准利率加上或乘以浮动比率作为贷款价格的方法。这种方法与西方商业银行的价格领导模式相类似，是我国商业银行广泛采用的一种贷款定价方法。具体步骤方法为：
　　①组成利率浮动参考指标。该指标是由一笔贷款的各项风险指标和其他相应指标构成。
　　②参考指标分档次。商业银行将第一步做出的利率浮动参考指标分成若干档次，根据以往企业历次贷款利率水平，将参考指标的档次分别对应相应的利率浮动系数，并依据指标的重要程度设置不同的权重。
　　③计算利率浮动比率。
　　计算公式如下：
　　利率浮动比率= （风险指标对应的浮动系数 权重）+ （其他指标对应的浮动系数 权重）
　　则贷款价格=基准利率 利率浮动比率
　　其中公式中的风险指标包括：资本金比率、还款期限、贷款担保方式、信用等级、资产负债率等影响银行贷款风险的重要指标；其他指标包括存贷率、单笔贷款数额等。
　　这种定价模式的优点是具有一定的＂合理性和市场竞争力，是以央行的基准利率为出发点，结合各种风险指标来定价，属于＂市场导向型＂定价方法。但是，由于构成贷款风险的因素有很多种，银行不可能全面加以计算，所以银行就无法通过贷款定价全面管理贷款的风险。
　　2、贷款成本定价法
　　商业银行采用贷款成本定价法，目的在于使确定的贷款价格能够弥补银行提供贷款服务的成本，并且使银行能过获得贷款相应目标利润，实现经营利润最大化。贷款成本定价法的计算公式如下：
　　贷款价格=资金成本 风险准备金 分摊的营业费用 目标利润
　　①资金成本：银行获得这笔贷款资金所付出的利息费用和筹资费用。
　　②风险准备金：对贷款提取的一定数额的呆账损失准备金。银行的贷款存在风险，存在着形成坏账损失的可能性，银行为防范风险，降低银行遭受损失的可能，将从贷款中提取一定比例资金，作为风险准备金。
　　③营业费用：由贷款产生的非利息支出费用。如信贷人员工资、设备成本和折旧等。
　　④目标利润：商业银行对贷款的预期收益。因为银行作为经营信用资产的企业，以营利为主要目的金融论文，所以在计算贷款价格时也应考虑。
　　贷款成本定价法与西方商业银行的成本价成模式相类似，是从商业银行自身角度出发对贷款进行定价的，属于＂成本导向型＂定价模式。商业银行采用这种方法优点在于能够保证贷款的盈利性，获得贷款收益。但是，由于其出发点是商业银行自身，存在着内向型特点，可能会影响其市场竞争力。
　　3、市场参照法
　　市场参照法指的是商业银行在确定贷款价格时，参考的因素来源于市场。此时，银行参考的因素是同类竞争者对同类贷款产品提供的价格、贷款产品的特性、服务水平等。通过这些因素，来确定自身的贷款价格。
　　运用这种方法制定出的贷款价格具有较强的市场竞争力，商业银行在预测成本有困难或竞争者不确定时，通常采用这一方法。但是，市场参照法忽略了银行自身的成本和利润，很可能出现市场份额增大，而银行利润减少的现象。
　　4、关系定价法
　　这里的关系指的是客户与银行的业务往来、客户对银行的贡献、客户对银行的潜在价值等。商业银行采用的关系定价法，就是根据这些关系的程度对贷款进行定价。
　　关系定价法适用于银行的长期客户及大型客户，也是银行吸引关系密切客户的有效方法，可以使长期客户的忠诚度提高。但是，这种定价是优惠定价，价格通常比一般价格水平低，所以会对银行的盈利水平造成影响。
　　（三）中西方贷款定价模式的比较
　　相同点：
　　①在我国与西方定价模式中，都存在＂成本加成定价模式＂，这种定价方法能够简明、直观的反应商业银行贷款价格的结构。但是，这种定价模式属于＂成本导向型＂，是从商业银行自身角度出发对贷款进行定价的，很容易脱离市场，失去贷款价格的市场竞争力。
　　②＂基准利率加点模式＂也是中西方国家商业银行广泛使用的定价方法金融论文，属于＂外向型＂定价模式，与成本加成定价模式相比，更加贴近市场，因此确定出的价格更具市场竞争力。但由于贷款风险因素有很多种，银行不能全面加以计算，所以这种方法不能单独使用来确定贷款的价格。
　　不同点：
　　①西方国家商业银行重视＂以客户为中心＂的服务理念，因此西方商业银行会采用＂客户盈利分析模式＂为贷款定价，通过考虑银行与客户的整体业务往来确定出的贷款价格更具市场竞争力。
　　②与西方定价模式不同，我国商业银行在贷款定价时，还会考虑到＂市场参照法＂，这种方法是在商业银行预测成本有困难或竞争者不确定时采用的方法。但是这种方法容易忽略商业银行本身的成本和利润，造成市场份额增大但利润减少的现象。
　　从上述中西方商业银行贷款定价方法比较可以看出，每一种定价方法都有它自身的优点，但又都存在着缺点。可见，没有一种定价方法是万能的，随着利率市场化的进一步推进，我国商业银行在进行贷款定价时，应该对现有定价模式的改进，以适应整个市场环境的发展。