逻辑帖过去两年A股题材大行情的发动机，未来一年又会怎么走

　　不知道大家发现过没有，毛衣战以来，A股过半的热点来源于中国和某国关系进展。那么，未来一年它又会怎么走？会对A股产生哪些影响？
　　为防止文章不能通过，本文把全球经济最强的那个国家称为A国。
　　一、中A关系对A股影响回顾
　　以前帖子我们提到过，股市的行情启动大概包括几个方面：一是市场新技术如几年前的苹果产业链牛市，这几年的新能源产业链；二是新政策，如几年前的互联网金融诞生的奥马电器，过去半年全球放水导致的有色大涨等；三是突发影响，如去年开始的疫情；四是中A关系走势对全球格局的影响。
　　1.毛衣战以来，中A关系伴随着摩擦增多，先是诞生了芯片行情。
　　期间上海新阳股价半年时间从20元涨到80元左右；北京君正从18元涨到140元。
　　2.紧接着粮食安全和种子安全也被提了出来，市场开始担心一旦恶化到某种程度，大量进口的大豆等也会受影响。因此大北农从5元涨到了12元。
　　3.极限施压的进一步发展，长期以来，不被看好的军工板块成为大涨板块。代表有中航沈飞迅速从30元冲到100元。
　　4.特朗普败给拜登后，市场热点也进行了调整，先是光伏等新能源大涨。去年7月两人胜负已分的时候，隆基股份迅速从40元冲向120元。
　　5.春节后，中A关系的冰封解冻，合作的预期展现出来。年初我们在帖子里就提出了环保、碳中和是中A最容易合作、对双方都有利甚至可以实现对其他地区施加影响的领域。所以，该板块成为了年后史诗级的大题材，一口气拉了十几个板的顺控发展叠加多重利好，成为情绪的典型代表。
　　6.意识到A国换汤不换药，针对西域的指责，又刺激了新板块。实际业务大大利空的新赛股份连拉五六个涨停。
　　因此延伸出的国产服装品牌替代让亏损的绩差股美邦服饰连拉七个涨停直到这周五。
　　二、中A关系下一步会如何发展？
　　笔者认为，双方关系从现在开始还将分为三个阶段。
　　1.仍是冰封解冻期，互相还有期待。双方谁也没有做好决裂的准备，都希望对方能够改变，不要杀敌一千自损八百。这可能时间只有未来短短的几个月。
　　2.缠斗口水期，互相猜疑指责，分歧更加大于调和。也许最快秋季开始。这里有个催化剂，那就是西域和最南边的渔村，A国每个季度都要点名制裁一波人，是无限期的，这会一次比一次加剧双方的不可调和，双方都没有退让的空间。
　　3.激烈斗争期。双方在前期的准备基础上，进一步为全面脱钩做准备，但热战概率太小，冷战也无法全面落实，不然会损害双方，进而便宜了围观的那些国家。这种情况下，应该是部分冷战加部分对抗加部分合作延续下去。可能明年就是元年。
　　三、中A走向会影响哪些板块
　　1.军工板块
　　如果上述三步走的假设成立，今年军工是不会有大行情的（可能会有偶尔行情，如日本这个月访A万一在核心防御方面严重损害我国利益，会引发一周的行情），明年则很可能会有大的行情。最南边造礁是一个互相对抗的吸铁石，如果你读一读海权国家相关的书籍，你就能理解他们把关键航道视为生命线，未来很长时间内互相没有缓和退让的空间。
　　2.国产替代板块
　　这应该是今年的一条主线，具体包括了芯片、汽车、机械等等。最新有调研显示，国产汽车成为很多人的买车首选，经历了华为被无端打压、棉花的故事等事件，国内消费者对国货的支持会进一步自觉。根据宁南山的观点，汽车的产业链是手机的十倍，美德日大量的高薪岗位都是在这个产业链诞生的，国产替代是摆脱被别人切蛋糕的必然选择。具体哪个板块会起来，还是要看事件刺激。
　　也正因为如此，笔者在新股里面坚决看好长龄液压的中期走势，国产替代潜力巨大。有业绩的这种公司很容易站上风口。不信看看恒立液压的月线：
　　上周开始的芯片资金回流也是这个原因，产品供不应求加上要尽早摆脱对A国依赖，这是上上下下都在努力实现的事情。如果哪个公司有的质的突破，会一飞冲天的。再或者鸿蒙系统今年的推出如果超预期，也会是大大激发市场的热情，因为普通民众越来越认识到A国靠不住。
　　又如实现了2020年销售近2000亿，利润100亿的潍柴动力类似国产机械车辆行情龙头，也会被市场逐渐认为代表了国产替代的龙头光环给予更高的估值。
　　3.金融自主板块
　　这次yilang投资协议的炒作，算是一个小的开端。数字货币等有望在今年明年表现。目标就是减少美元收割。
　　4.合纵连横概念
　　为了对抗A国，必然我们会进一步加大对其他国家的开放力度，如海南的2022年行情可期。现在为时尚早。免税板块已经被热炒过，需要新的事情来确认才会再起一波，不然就是2022年的事儿了。
　　5.新能源板块、5G航天等板块
　　互相争夺科技高地，也会有很多的机会。笔者前面提出了中长线看好融捷股份的国家锂矿保障安全概念，也是基于今后可能的中俄伊等国亚欧大陆VS五眼联盟的海权路线。在一些核心领域实现不受制于人是今后几年的必然选择。
　　四、如何判断哪个板块启动点和空间大小
　　当去年A国拜登上马胜局已定的时候，笔者就知道了新能源和环保大概率要表现。当头几天棉花的新闻出来后笔者也知道这件事短期内无解还会发酵，但是这并不意味相关板块的行情一定就会马上启动。笔者也不知道启动时间。
　　因为还需要一些事件的刺激，最有效的方式是通过板块内突然的集体拉涨停或者龙头先持续俩涨停来确认启动。
　　同样，今后中A关系会怎样发展，就算笔者上面的三个阶段猜测对了，也同样不知道对应的板块哪天会启动，同样行情的发动还是需要事情的刺激。
　　还有我们无法提前猜测的意外发生，最典型的是疫情概念，2020年元旦后笔者结合新闻第一时间猜对了这个板块的超级行情并上车，当时的逻辑也在半月前专门写过帖子介绍过。最近10天前又结合新闻指出了疫苗板块可能会是疫情行情的最可能发酵点并给了正川股份作为中线股看好，原因就是认为目前变异在海外的迅速传播意味着只有国产疫苗才是改变美俄英之外国家的最大希望，等各国抢购我们疫苗的新闻频繁出现的时候，必然会大涨。但这些潜在的利好什么时候来，我们是不可能未卜先知的。
　　五、我们该怎么操作
　　行情的发动有太多的因素影响。因此，上述我们的假设如果你认同是基本正确的，那也要多留意相关新闻等节点刺激。
　　心里有了逻辑，也许上车会快一点，但不会有一定准确的剧本等着你去演。
　　投资本身是个概率问题，需要我们去试错、跟随和调整，在行情中后期的时候放弃鱼尾行情早一点退出，并寻找下一个可能的热点。周五午间笔者提出了环球影视概念，认为它结合了天时地利人和，会在4月表现一下，也是这种预判试错，周末看不少人是看空的，到底哪个更可能正确，笔者也正在琢磨，如果有了新思路也会在后面帖子里提到。
　　如果我们能够做到预判和试错过程中错了就快速退出实现小额止损，预判对了则能大幅吃肉；那我们的最大目的就实现了。
　　还是那句话，股市没有一击必中，你研究的重点应该是大口吃肉对冲小额亏损。
　　个人浅见，和大家交流，如有收获，欢迎点赞打赏。要想马儿跑得快，只有及时吃点草。