葛兰大举买入药明康德恒瑞长春高新高瓴退出恒瑞十大股东

　　在新一轮的财报公布季，医药圈里投资＂红人＂们的动作，依然引发业界强烈关注……
　　文丨haon
　　在过去半年多时间里，医药板块泥沙俱下的形势下（除中药外），许多投资佳话变成了＂鬼故事＂。而许多明星投资人也跌下神坛，成为群嘲甚至群攻对象。
　　因为精准逃顶＂教育板块＂，＂短线操作＂凯莱英等行为，曾经＂被疯狂抄作业＂的＂价值＂投资风向标——高瓴2021年风评直线下降，创始人张磊也被网友戏称为＂尽情消费长期主义＂的＂年度投资影帝＂。
　　而因为踩雷爱尔眼科、长春高新、通策医疗，并且所持产品几乎在2021年净值全线下跌，曾经的＂千亿顶流＂＂医药女神＂葛兰更是被多次骂上热搜。
　　转眼，2022年已经过去了1/6，在新一轮的财报公布季，医药圈里投资＂红人＂们的动作，依然引发业界强烈关注……
　　01
　　葛兰加仓60%药明康德
　　初心不改CXO赛道
　　钟情CXO的葛兰再次对CRO龙头押下重注。
　　资料来源：药明康德财报
　　3月23日，药明康德发布2021年最新业绩报告，报告显示，葛兰 旗下的中欧医疗健康混合型证券投资基金 新晋药明康德第八大股东 ，持股数量超过6571.6万股 ，持股比例约2.2233％ ，当期增持药明康德2480多万股 。
　　值得一提的是，2021年Q4加仓药明康德的明星基金还有另一位被称为＂医药女神＂的赵蓓管理的工银瑞信前沿医疗，侯昊、许荣漫管理的招商国证生物医药等。
　　资料来源：同花顺
　　根据同花顺统计的数据显示，这已经是2021年葛兰第三次加仓药明康德，其余两次分别为： 2021年Q1期间：增持1251.43万股，总持股数量达2634.9万股，持股比例占比药明康德总股本2.24%。 2021年Q3期间：增持1456.04万股，总持股数量达4090.9万股，持股比例占比药明康德总股本1.39%。（持股比例降低的原因为药明康德期间实施了10转2分红方案。）
　　可以看到，对比2021年前两次葛兰加仓药明康德的幅度，在2021年Q4期间，葛兰一口气增持幅度超60%，依然来势汹汹。
　　据统计，药明康德的股价从2021年7月创下172.49元/股的历史新高至今已经跌去33%左右，市值跌落近2000亿元。而除药明康德之外，在过去的半年多时间里，CXO企业几乎全部被砸盘。
　　然而，CXO的暴跌并不影响葛兰对此赛道的钟爱。
　　资料来源：平安证券
　　据新浪医药最新查询，在目前葛兰管理的中欧医疗健康基金C的持仓显示，药明康德、凯莱英、泰格医药、康龙化成、博腾股份等CXO企业仍然是其重仓股。
　　据悉，从2016年起，葛兰就一直着重投资CXO赛道，因前期收益较好，备受基民追捧。
　　后期重伤之下，＂越跌越买＂基民们也在2021年Q4把葛兰管理的基金产品加注到千亿规模，让其成为公募基金＂一姐＂。＂依然超级有钱＂的葛兰究竟会怎么操作？一直是投资界好奇的关键。
　　而根据最新动向，除加重押注药明康德以外，葛兰的一些操作依然被投资人视为不惧行情般剽悍且＂艺高人胆大＂！
　　02
　　高瓴退出恒瑞十大股东……
　　葛兰卷土从来
　　2022年3月中旬，恒瑞医药发布《关于回购股份事项前十大股东及前十大无限售条件》最新公告显示：高瓴资本退出了恒瑞医药10大股东名单，取而代之的是葛兰管理的中欧医疗健康混合型证券投资基金。
　　恒瑞医药2021年第三季度报到2022年3月十大股东变化
　　高瓴与恒瑞的缘分要从2015年说起。
　　高瓴近几年在恒瑞医药上的增减持操作 资料来源：同花顺
　　据报道， 2015年Q4，高瓴首次成为恒瑞医药的前十大流通股股东，持有1662万股（市值8.16亿元）。 2016年，高瓴两次加仓恒瑞医药，共计增持531.14万股，持股比例达0.94%。 2021年Q2，高瓴加仓恒瑞医药1853万股，以4046.19万股的持股再次重回公司的前十大流通股名单。恒瑞医药2021年Q3财报显示，高瓴持股不变。 如今，高瓴再次从恒瑞医药十大股东名单里消失。
　　值得注意的是，本次高瓴退出恒瑞医药十大股东，不是被挤出去的，而是主动减持或清仓退场。
　　具体来看，恒瑞医药2021年Q3财报显示：高瓴旗下HCM中国基金持股数量为：4046.19万股。而恒瑞医药今年3月公布的前十大股东中，排在第十的是易方达上证50基金，持股3294.4万股，数量少于原本高瓴持有股本，可见在2021年Q4期间，高瓴至少减持了恒瑞医药750万股，至于是不是已经清仓，答案还有待进一步揭晓。
　　也就是说，2021年Q2高瓴大幅增持恒瑞医药后，随后进行了大甩卖。
　　值得注意的是，从2021年1月冲高6200亿元市值后，恒瑞医药已经直线下滑到如今的2400亿元市值，跌去3800亿元市值，回撤幅度超过60%。
　　而从高瓴加仓的2021年Q2至今，恒瑞医药的股价也从78元/股跌至37元/股，打了对折，也就是说高瓴加仓恒瑞的资本最高可能亏损50%。
　　然而，跌跌不休的恒瑞医药吓跑了高瓴，但却再次迎来了葛兰。
　　根据恒瑞医药财报显示，2021年Q1，葛兰管理的中欧医疗健康混合型证券投资基金A持有恒瑞医药2217万股，持仓市值20.41亿元，2021年Q2期间，该基金将恒瑞医药全部清仓。
　　此次时隔近1年时间，葛兰在躲过恒瑞医药一波大跌后，再次以3495万的持股量卷土重来，跃升恒瑞医药第9大股东。
　　究竟未来恒瑞医药表现如何？葛兰和高瓴在恒瑞医药上背道而驰的投资眼光，又会得到怎样的印证？新浪医药将持续关注。
　　03
　　反复操作
　　精准踩雷长春高新
　　曾经的千亿大白马，东北＂药茅＂长春高新因＂集采＂遭市场连续踩踏性抛售，应该是近一年多以来医药行业最大的黑天鹅之一。
　　而葛兰在长春高新的经典＂操作＂，也成为其从＂医药女神＂跌落成＂股市赌徒＂的经典滑铁卢。
　　葛兰近一年多在长春高新上的增减持操作 资料来源：同花顺
　　2022年3月16日，长春高新2021年报显示，葛兰管理的中欧医疗健康，2021年Q4期间，两次加仓长春高新，总持股数量达到599.17万股，位列长春高新第五大流通股东。
　　值得注意的是，长春高新的暴跌是从2021年5月冲高520元/股开始（集采传闻+大股东金磊大幅减持等因素打击 ），在下跌趋势初显得时候，2021年Q3期间，葛兰减持长春高新111万股，躲过了一波下跌趋势，这波操作受到了投资者的肯定。
　　然而到了2021年Q4期间，葛兰转身杀回战场，连续增持长春高新，增持后，2022年1月19日，长春高新受集采政策落地及相关生长激素风波影响，连砸三个跌停，并持续下挫，惨烈程度震惊市场。
　　而葛兰也因此陷入投资者的口诛笔伐，被称为＂投资赌徒＂。
　　目前，长春高新距离最高点，股价跌幅达到66%，市值较最高也缩水超1500亿。
　　而目前长春高新2022年第一季度报还未公告，究竟在长春高新连续跌停后，葛兰在该个股上是否还有新的操作 ，新浪医药将持续关注。