2022年开市开门红之后创业板指、深成指为代表的中小盘股的回调让很多股民都很受伤,沪指风格切换导致市场资金大幅调仓(前期高估值的能源、光伏、半导体、军工股票资金流入低估值的银行、家电、房地产股票);基金排名年前已经尘埃落定,公募重仓的股票资金腾挪到现在还没有上涨的股票中导致低位股蠢蠢欲动。 每年的一月份都是消息非常多政策非常宽松的一个阶段,市场风格的切换在短期内不会结束;因为注册制所以低位股的机会要看创业板(越是回调机会越明显),科创50受到北交所上市之后资金分流的影响加之个股估值放大过快、50万门槛导致"活水不足";只要资金流动性好,硬核科技仍是2022年优良的投资赛道。 宁德时代后续的回调会带来更多的套牢盘,如果不能企稳会更会被散户投资者看空;比亚迪回调已有近一个月的时间仍没有结束迹象;新能源ETF股价走势也是回调过程。 消息面:新能源补贴退坡政策,需求在扩张反映的是上游原材料的涨价,已由政策驱动转为商业驱动。建议继续关注全球化供应链优质标的,尤其是特斯拉、宁德时代、LG化学供应链,以及整车优质标的:电池/电机环节、上游设备资源、热管理供应链、整车板块。