增额寿评测恒大人寿启明星长缴费新王者，适合中长期规划

　　大家好，我是凹凸君。
　　随着保监会的＂负面清单＂的公示，已经有一大批优质的增额终身寿已经下架，但是同时也有一大波增额终身寿上市，新上市的增额终身寿都有两个相似的特点，封闭期长，减保有20%的限制。
　　最近恒大人寿也推出自家最新的增额终身寿——启明星，备案名是恒大启明星终身寿险.
　　启明星与自家目前依然在售的万年禧，有什么区别呢？
　　增额终身寿是一种新型、刚性兑付的储蓄险，有绝对的安全性，哪一年有多少钱，都以现金价值的形式，明确写进合同，精确到个位数。
　　增额终身寿的核心功能是可以中途取钱出来，实现教育金、婚嫁金、创业金、养老金、旅游金等全方位的财富规划。
　　启明星的有效保额增速是3.5%，相比较于万年禧，新增了15年与20年的缴费期。
　　科普：3.5%是增额终身寿的实际收益吗？
　　不同保险公司的保额增速会不一样，有的是3.2%。有的是3.3%，比较多的是3.5%，也有一些是3.6%、3.8%、4%。
　　那是不是保额增速越高，收益就越高呢？
　　并不是， 增额终身寿的核心功能是中途领取灵活，实现这个功能，靠的不是保额，而是现金价值。
　　可领取多少钱要看现金价值有多少，而不是保额有多少。所以保额的增速是多少不重要，终究保额不是我们可支配的财富。
　　现金价值，相当于我们的保单存款，研究它的走势和利率，才是买增额终身寿的关键。
　　敲重点：买增额终身寿（重要的事情说3次）
　　不看保额增速是多少，看现金价值有多少；
　　不看保额增速是多少，看现金价值有多少；
　　不看保额增速是多少，看现金价值有多少；
　　配置增额终身寿险，除了有一定的身故杠杆，最主要是看中其现金价值的增长。现金价值的增长，可以实现长期储蓄、教育金、婚嫁金、创业金、养老金等实用性的规划。
　　接下来会分别计算出不同缴费期的封闭期、内部收益率IRR等（以下数据的计算统一为30岁，男性）
　　封闭期：这时间内，现金价值会低于已交保费，如果在这个时间内减保领取，本金会有损失，所以在现金价值差不多的情况下，越短越好，保单的灵活性会越高。
　　IRR内部收益率：是一种考虑了货币时间价值的分析指标，可以测算获利能力，简单来说IRR越高，代表着收益越高。
　　启明星的封闭期都是在10年-11年，对于短期缴费，封闭期相对较长，对于长缴费期，封闭期比较适中。
　　在封闭期内，启明星的现金价值明显比较低，但是过了封闭期之后，展现出来的爆发力比较惊人，比如在第10年，现金价值的IRR只有1%左右，但是封闭期过后，现金价值的IRR能达到3.4%，并且在后期突破3.49%，稳居增额终身寿第一梯队，特别是长缴费期的表现。
　　上图是启明星与恒大人寿自家的万年禧的现金价值对比
　　从表格的数据可以明显看到，启明星前期的现金价值要远低于万年禧，封闭期也更长，但是过了封闭期之后，除了趸交，启明星的现金价值都是高于万年禧的。
　　也就是说启明星中长期的现金价值增长，趸交的现金价值下降了，而其他缴费期的现金价值更高了。
　　（1）、全额领取—退保
　　如果需要把所有的现金价值一次性领取出来，可以选择退保，不过要注意现金价值回归的时间，太早退保，会有本金的损失。
　　（2）、部分领取—减保
　　这是增额终身寿险的魅力之一，可以中途把部分现金价值提取出来，用于教育金、婚嫁金、创业金、养老金的灵活规划。
　　而减保是否灵活，是否有限制，是我们目前选择增额终身寿要考虑的三大因素之一。
　　启明星的减保是有限制的，每年减保不得超过20%，并且每年只能减保一次。
　　举个例子，10年交，每年交10万，总保费是100万，经过增长，现金价值增长到300万，这时想拿钱出来用，最多只能拿60万出来。
　　并且只能拿一次，比如今年已经拿过1次20万，想再拿20万出来，不行
　　想要拿更多？不行，只能等下一年，或者整份退保。
　　整体来说，启明星的减保规则是偏严格一丢丢的。
　　（3）、现金价值贷款
　　如果是紧急需要钱周转，可以通过现金价值贷款向保险公司申请借用部分现金价值，且不影响现金价值的继续增长。
　　明爱传承最多可以贷80%的现金价值，最长可贷180天。
　　优势：
　　1、收益确定，每年有多少钱都明确写进合同，整体收益处于第一梯队，个别缴费期是目前增额寿的天花板
　　2、支持设置第二投保人、支持隔代投保
　　3、可附加万能账户，但是属于年金型的账户，领取会有20%的限制
　　4、总保费达100万，即可对接恒大的养老社区
　　5、总保费达100万，即可对接保险金信托
　　6、最长支持的缴费期可达20年
　　不足：
　　1、减保领钱有20%的限制，并且每年只能减保一次
　　2、短期缴费的封闭期长
　　增额终身寿最核心的现金价值增长，启明星的表现还是比较优秀的，除了趸交，其他缴费期的现金价值增长都比万年禧要高，稳稳的跻身第一梯队。
　　启明星的封闭期长、减保有20%的限制，在目前来说算是不足，但是未来会比较普遍，因为封闭期短、减保没有限制的增额终身寿已经越来越难审批通过了，甚至不能通过。所以对于现在的优质的增额终身寿，还是且买起珍惜吧。
　　因此，启明星比较适合中长期的规划，比如孩子的教育金、创业金、婚嫁金的规划，自己的养老金的规划。
　　另外启明星在增值服务上也比较完善，比如总保费达100万即可对接养老社区与保险金信托。
　　今天就分享到这里，如果依然有关于启明星的疑问，可以私信凹凸君。
　　我是凹凸君，如果不知道怎么给自己和家人配置保障，但又希望好好规划保障，不买错不买贵，我们可以帮到你。
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