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三季度全面下跌,3000点保卫战仍将持续

  3000点保卫战本周打响,好消息是本周多方坚守阵地,3000点没有失守;坏消息是本周几乎以最低点报收,这样,月K线和季度K线均收出光脚大阴线,给10月份以及四季度走势留下阴影。  显然,3000点保卫战还将持续,而且,海外股市面临很大不确定性,如果继续大幅下跌也将影响A股,今年最后一个季度仍然是艰难的  。不过,历史上四季度收阳概率高达七成,今年四季度红盘希望犹存。
  是否双底有待确认
  本周收盘,是周K线、月K线、季度K线同时收盘,主要指数这3个K线全部收阴,而且均以几乎最低点报收,各种K线都是光脚阴线,可以说走势十分惨淡。
  上证指数 周五报收3024.39点,本周的最低点3021.93点也是周五出现的,这样,周K线是一根光脚阴线,本周跌幅为2.07%,周K线3连阴。
  月K线当然也是光脚阴线,9月份上证指数以3196.54点开盘,摸高3278.17点,报收3024.39点,9月份下跌5.55%,月K线3连阴。
  季度K线依旧是光脚阴线,三季度上证指数以3400.26点开盘,3024.39点收盘,三季度跌幅为11.01%。跌幅和今年一季度跌幅差不多。
  上证指数季度K线图
  虽然本周以几乎最低点报收,走势较差,但上证指数依然守住3000点大关,同时,周K线和月K线均出现双底形态 。周K线方面,本周收盘3024.39点与5月第一周收盘3001.56点构成一个双底;月K线方面,9月3024.39点和4月3047.06点构成双底。
  深证成指 周五也以最低点10778.61点报收,周K线、月K线、季度K线均是光脚阴线。周K线3连阴,本周跌幅为2.07%。月K线同样是3连阴,9月份跌幅达8.78%。三季度跌幅更是高达16.42%。
  深证成指季度K线图
  深证成指周K线和月K线也出现双底,本周10778.61点和5月第一周收盘10809.88点,形成一个周K线的双底形态。同时,9月收盘10778.61点与4月收盘11021.44点,差不多也是一个双底。
  创业板指数 本周表现相对较强,周五报收2288.97点,本周微跌0.65%。但9月跌幅高达10.95%,三季度跌幅更是高达18.56%。
  同样,创业板指数周K线与月K线也出现双底 。本周收盘和5月第一周收盘2244.97点形成双底,本月收盘与4月收盘2319.14点形成双底。
  创业板指数季度K线图
  三大主要指数周K线和月K线均出现双底形态,但9月收盘均低于4月收盘,形态并不完美,如果10月份继续大幅下跌,双底就不能成立了,所以,是不是双底还有待确认。
  三季度各板块全面下跌
  三季度主要指数跌幅均超过10%,和一季度跌幅差不多,从板块和个股看,这是一轮全面下跌的行情。
  首先,一个明显的特点是大盘股跌幅大,小盘股跌幅小。 中证100指数反映大盘股走势,这个指数三季度跌幅达16.07%,而且创出今年新低 。表现一致的是沪深300指数,也是一个大盘股指数,三季度跌幅为15.16% 。而且,沪深300指数9月报收3804.89点,远低于4月收盘4016.24点。
  相比之下,反映小盘股走势的中证1000指数要强一些,9月报收6124.86点,比4月收盘5734.49点高不少,三季度该指数下跌12.45%。
  沪深300指数季度K线图
  从板块看,三季度几乎全军覆没,中证主题指数中,三季度只有煤炭指数表现最好,其他指数全部下跌。 跌幅最大的是新能源和医药指数,跌幅均为22%。科技股方面,人工智能、芯片产业指数跌幅为21%。券商指数下跌18%。无论是市场最热门的新能源板块还是医药板块、科技板块、券商板块,均是跌幅前列的板块,很显然三季度是一个各种板块全面下跌的季度。
  个股方面,三季度只有947只股票上涨,八成股票下跌,再次说明三季度是全面下跌的季度。值得一提的是,三季度一批白马股大幅下跌,涉及很多板块,比如,基建股龙头东方雨虹三季度跌幅49%,半导体龙头之一闻泰科技下跌44%,生物医药龙头股之一康龙化成下跌43%,家电股科沃斯下跌45%……
  这种板块全面下跌,龙头股跌幅居前的局面,这几年还是不多见的,说明目前形势的确比较严峻 。
  四季度红盘概率大
  尽管三季度数据看上去非常糟糕,但是,不等于四季度会继续下跌,转折往往出现在市场最低迷的时候。好消息是, 历史数据显示,四季度上涨概率达到70%,而且,国庆节后的5个交易日上涨概率也高达七成 。
  在过去的10年中,上证指数四季度出现上涨的次数为7次,下跌的次数3次,上涨几率为70%;深证成指四季度深证成指出现上涨的次数为6次,下跌的次数4次,上涨几率为60%。
  从历年四季度的涨幅来看,2014年、2015年、2012年四季度上证指数的涨幅在该时间段历史涨幅榜中排名居前三,分别上涨36.84%、15.93%、8.77%。与之相对应的分别是2018年、2013年、2017年,上证指数分别下跌11.61%、2.7%、1.25%,从数据中可以看到,四季度上涨的幅度远超下跌的幅度。
  当然,历史数据只是说明四季度上涨概率大,并不是说一定会上涨。 而且,最近3年 (2019年、2020年、2021年)四季度都是上涨的,其实,今年四季度下跌概率反而增加了 。同时,今年四季度面临很多不确定因素,尤其是欧美股市,面临经济衰退的风险,三季度全线下跌,而且基本上报收于今年低位,如果四季度继续大幅下跌,自然会对全球股市包括A股产生影响,因此,四季度A股究竟能否收阳还需要观察。
  金海岸工作室
  作 者 | 连建明
  编 辑 | 陆佳慧

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