新能源车，机器人，工业母机，耗电量，一种独特的投资思路

　　10月19日，A股下跌，之前预期上证3000点方面将维持一段时间，随着月底特定事件走向尾声，A股将回到原有趋势节奏中：A股总体趋势是稳定，不牛不熊，不会上蹿下跳，指数表现可能依旧是＂稳中略微偏弱＂。
　　昨天谈了比亚迪，今天爆出贝莱德减持的消息。港交所文件显示，贝莱德对比亚迪股份H股的持股比例从6.21%降至5.85%。而巴菲特在8月也对比亚迪股份进行了两次减持，分别是133万股和171.6万股。尽管＂股神＂和巨头贝莱德都在减少持仓，但个人还是看好比亚迪的发展空间。未来如果＂股神＂出现更大规模减持，甚至清仓，我还是会关注一下＂股神＂行为动机，看看自己是否忽略了什么，重新检视自己的分析。而当前减持只占股神持仓的一小部分，故而并不想做过度解读，并建议投资人对比亚迪未来发展保持乐观。
　　新能源汽车的确有些潜在的利空，其一是年底的补贴取消，这是预期内的利空，但是是短期影响，其二是有人认为新能源汽车也会产能过剩，我的看法是，新能源汽车的市场占有率依然不高，市场远未饱和，尤其是海外市场，具备性价比的新能源国产车具备竞争力。
　　今天猪周期板块调整，我们认为这个板块没有大问题，大方向依然是向上的。我们讲过今冬关注能源和食品板块。尤其是食品中的肉类，猪周期是我国短周期中最重要的组成，目前板块仍然处于高景气周期，当然，本轮猪周期持续时间有可能不长，明年初美国经济可能出现衰退，本周猪肉应当不会超过上一个周期。
　　另外，今天还有个被广泛受到关注的板块是工业机器人。以前我在工业机器人和工业母机方面谈过很多，年初策略我们也都是覆盖到的。对于工业机器人，今天也不强调三大件（减速器、控制器、伺服电机），我只探讨一个关键点：工业机器人和汽车制造业高度相关，和电子制造业中度相关。换句话说，工业机器人上市公司的业绩，可以近似看做汽车工业崛起的先行指标。
　　这里探讨一种观察企业的思路。在几年前，巴菲特投资了一家叫做伊斯卡的数控机床刀具公司，有分析师认为，巴菲特买这家企业是因为这家刀具厂有制造企业刀具损耗的第一手数据，刀具损耗提高，则说明制造业在加班加点备货，刀具损耗数据往往比华尔街的数据公司早3个月。所以利用这家企业的刀具数据，巴菲特就能提前获得投资信息。
　　前几天我也听到一个故事，一个批发水果的经销商投资足浴店，他给这些足浴店送水果瓜子，而从水果瓜子的消耗量，就能判断足浴店生意好坏，进而入股这些足浴店。
　　还有一个故事，朋友在某电网工作，很多企业将自己的业绩吹上了天，人是会说谎的，可耗电量不会，所以朋友说他最清楚哪些企业是真繁荣，哪些企业是假繁荣。
　　今天说这么多，是给投资人一些思路，投资人的投资机遇并非只来自于媒体报道和企业财务报表，有时候根据产业链的特征，你可以通过上游产业去验证下游产业的情况，如果你想要知道汽车产业好不好，你可以去调查一下工业机器人的销售情况。很多研报的数据是滞后的，比如说工业机器人的研报，在工业机器人领域往往是滞后的数据，但这些数据对于下游汽车产业、电子产业却是先导数据。提前获取信息，对于投资人来说也是至关重要的。
　　经历了从去年7月开始的15个月的下跌周期之后，最近有一个对股票投资的感受，读书、思考其实都不是是提升投资能力的最重要条件，最有效的途径应该是你的投资经验或者方法要经历一轮熊市的检验。每个人回顾自己的成长经历，真正让自己发生改变的几个关键点应该都是经历的几次艰难困境，在应对这些艰难困境时的努力，才最有效的提升了自己的能力。所以，股民遇到熊市的漫长下跌，其实并不可怕，每一次熊市的经历都会转化为一种能力，当然，前提是你不要有资金杠杆，不能在一轮熊市中给彻底消灭。
　　吕长顺（凯恩斯 ） 证书编号： A0150619070003。【以上内容仅代表个人投资建议，不构成买卖依据，股市有风险，投资需谨慎】